Stop Out hay còn gọi là mức ngưng giao dịch. Có nghĩa là tất cả các vị thế mở lệnh của trader sẽ tự động bị đóng bởi broker. Đây là điều mà không một nhà đầu tư nào mong muốn gặp phải trong quá trình giao dịch forex. Vậy cụ thể stop out là gì? Có những cách nào để tránh stop out? Hãy cùng Góc tài chính tìm hiểu qua bài viết dưới đây nhé.
Stop out là gì?
Stop Out (mức ngưng giao dịch). Là thời điểm mà các lệnh của nhà đầu tư sẽ bị đóng tự động do mức ký quỹ (Margin level) giảm tới ngưỡng không thể duy trì các vị thế đã mở theo quy định của sàn.
Stop out cũng tương tự như Margin Call. Khi stop out được kích hoạt, hàng loạt các lệnh đang thiết lập sẵn trên thị trường sẽ bị đóng liên tiếp. Những lệnh giao dịch thua lỗ nhiều sẽ bị đóng đầu tiên. Quá trình này diễn ra tự động và nhanh chóng, kể cả broker cũng không thể can thiệp vào.
Stop out và Margin Call khác nhau như thế nào?
Ban đầu, giao dịch ký quỹ (Margin) là một giải pháp để các nhà đầu tư có vốn nhỏ có thể tham gia giao dịch và thu nhiều lợi nhuận hơn. Tuy nhiên, giao dịch ký quỹ cùng tiềm ẩn rủi ro tăng mức độ cháy tài khoản. Vì thế, các broker đã đưa ra Margin Call và Stop out để ngăn chặn tài khoản của trader không bị âm.
Tuy nhiên, mức độ của Stop out sẽ nặng nề hơn là Margin call. Để phân biệt 2 hình thức này mời bạn đọc tham khảo trong phần dưới đây:
| Stop out | Margin Call | |
| Bản chất | Là quá trình tự động đóng một hoặc nhiều vị thế và các nhà giao dịch không thể can thiệp. | Là cảnh báo từ sàn giao dịch. Khi số tiền ký quỹ còn dư không đủ để duy trì các vị thể đang mở. |
| Mức độ cảnh báo | Khi bị Stop Out, các vị thế mở sẽ lần lượt bị đóng theo mức giá thị trường. | Khi có cảnh báo Margin Call. Nhà giao dịch được lựa chọn nạp thêm tiền hoặc đóng vị thế thủ công. |
Để hiểu rõ hơn về sự khác nhau giữa Stop out và Margin Call. Bạn có thể tham khảo ví dụ sau:
Vốn chủ sở hữu (Equity) hiện tại của bạn là 100$. Khi bạn đặt 4 lệnh với mỗi lệnh là ký quỹ 15$, Margin Level là 100%, Stop Out Level của sàn sẽ là 30%. Lúc này, Used Margin của tài khoản là 60$ và Margin Level được tính bằng (100/60) x100% = 167%.
Nếu như các lệnh của bạn thua lỗ 40$, Equity = 60$ và Margin Level = (60/60) x 100% thì bạn sẽ bị cảnh báo về Margin Call.
Trong trường hợp này mà bạn không đóng giao dịch hoặc không nạp thêm tiền vào tài khoản, lệnh tiếp tục thua lỗ. Equity chỉ còn 18$ và Margin Level = 30%. Sàn sẽ tự động Stop Out lệnh đang âm của bạn.
Cách tính Stop Out
Công thức tính Stop out như sau:
Stop Out = Equity / Margin
Trong đó:
- Equity: số dư tài khoản.
- Margin: số tiền ký quỹ tối thiểu để mở lệnh. Margin phụ thuộc vào đòn bẩy nhà đầu tư sử dụng.
Ví dụ về Stop out
Để giúp mọi người hiểu rõ hơn về cách tính stop out. Sau đây Góc tài chính sẽ đưa ra một ví dụ minh họa như sau:
Tiền vốn ban đầu của bạn Equity = 1000$. Đòn bẩy sử dụng là 1:500. Bạn sẽ vào 2 lệnh là 0.7 lot và 0.3 lot
=> used margin = (0.7 * 100.000/500) + (0.3*100.000/500) = 200 $. Stop Out sàn quy định là 50% => Để bị stop out thì tài khoản của bạn phải giảm về 100$. Ban đầu Margin level = 1000/200=500%
- Sau khi vào lệnh thị trường đi ngược lại hướng dự đoán và bạn đang thua lỗ 90 pip. Khi này lệnh 0.7 lot của bạn sẽ thua lỗ 630$, 0.3 là 270$ => Equity = 1000 – (630 + 270) = 100$. Khi này Margin level = 100/200 = 50%. Khi này lệnh Stop out sẽ đóng lệnh thua lỗ nhiều là 0.7 lot.
- Equity của lệnh 0.3 còn lại là 100 => Margin level = 100/60 ~167% nên lệnh vẫn duy trì. Nếu khi này lệnh vẫn đi ngược lại xu hướng và bạn bị âm 2 pip thì bạn sẽ thua lỗ 60 $ => Equity = 100 – 60 = 40$. Khi này Margin level = 40/100 = 40%. Stop out sẽ kích hoạt và đóng lệnh 0.3
Cách phòng tránh stop out trong giao dịch Forex
Nếu đã hiểu được nội dung và cách tính toán của Stop Out. Nhà đầu tư cần xây dựng các nguyên tắc trong giao dịch để phòng tránh Stop Out. Dưới đây là một số phương án nhà đầu tư nên thực hiện:
-
Nên giao dịch với khối lượng nhỏ
Bất kỳ hình thức đầu tư nào cũng tiềm ẩn nhiều rủi ro. Vì thế số tiền giao dịch cần chia nhỏ lẻ và có khoa học để tạo ra lợi nhuận đều đặn hàng ngày. Nhà đầu tư không nên đặt cược hết một lần số tiền đang có dù đã có kinh nghiệm hoặc am hiểu về giao dịch Forex. Bởi thị trường luôn biến động nên dù giỏi đến đâu cũng không thể chắc chắn 100% mình sẽ chiến thắng.
-
Không sử dụng đòn bẩy quá lớn
Đòn bẩy tài chính là con dao hai lưỡi, nó có thể giúp nhà đầu tư thắng lớn nhưng nếu thua cũng sẽ mất số tiền không nhỏ. Vì vậy, cần cân nhắc lựa chọn mức đòn bẩy hợp lý. Chỉ nên lựa chọn mức đòn bẩy nằm trong tầm kiểm soát và có khả năng bù lỗ tài khoản.
-
Luôn đặt Stop Loss
Đặt stop loss tuy không giúp bạn thu được lợi nhuận nhưng sẽ hạn chế được việc cháy tài khoản khi giá đi ngược lại xu hướng đã dự đoán. Do đó, hãy luôn nhớ phải đặt lệnh cắt lỗ (stop loss) bất cứ khi nào khi tham gia giao dịch.
-
Không nhồi lệnh
Khi thua lỗ, nhiều nhà đầu tư muốn gỡ lại số tiền đã mất nên thực hiện nhồi lệnh. Nếu may mắn, có thể nhanh chóng lấy lại vốn. Nhưng ngược lại số tiền mất đi sẽ nhiều hơn nữa nếu giá vẫn không theo những gì nhà đầu tư hi vọng.
Tốt nhất nếu thấy thị trường không đi đúng hướng mong muốn. Nhà đầu tư có thể tạm thời dừng lệnh và bắt đầu vào một thời điểm khác khi tâm lý đã ổn định hơn.
-
Hạn chế giao dịch trước các sự kiện quan trọng:
Trên thị trường Forex thường có những tin tức gây ảnh hưởng nhiều đến giá. Do đó, trước thời điểm tin ra hoặc có sự kiện quan trọng. Nhà đầu tư không nên giao dịch bởi giá sẽ biến động khôn lường, khó nắm bắt.
Kết luận
Trên đây là toàn bộ nội dung giải đáp stop out là gì và cách thoát khỏi Stop Out trong giao dịch forex. Khi nắm được cách tính toán và những thông tin này. Nhà đầu tư có thể an tâm hơn trong giao dịch để tránh tài khoản về không nhanh chóng. Chúc các nhà đầu tư thành công với tâm lý vững vàng trước những biến động thị trường để giao dịch hiệu quả nhất!
